Hypothèque : long terme ou court terme ?

297 995 $... La facture fait peur.

C’est pourtant les intérêts que vous paierez sur une hypothèque de 400 000 $, financée au taux de 5 %, sur une période d’amortissement de 25 ans. Ça représente 74 % du montant emprunté.

Il est toutefois possible de réduire cette facture. Comment ? Raccourcissez simplement la période d’amortissement… Par exemple, choisissez 20 ans au lieu de 25 ans.

En réduisant la période de remboursement de 5 ans, vous diminuerez d’environ 67 000 $ les frais d’intérêt. Et vous serez libéré de votre hypothèque plus rapidement.

Par ricochet, vous augmenterez plus vite la valeur nette sur votre maison, c’est-à-dire la différence entre la valeur marchande de la propriété et le solde hypothécaire impayé. Cette valeur nette pourrait vous permettre d’obtenir un taux d’intérêt moindre sur des prêts servant à financer les études des enfants, les rénovations, l’achat d’une résidence secondaire, etc.

L’envers de la médaille

En revanche, en réduisant la période d’amortissement, vous augmenterez vos paiements mensuels, qui passeront de 2 326 $ à 2 628 $.

C’est pourquoi vous devez vérifier au préalable votre capacité à faire ces paiements plus élevés. Une bonne façon de le tester est d’additionner vos frais d’habitation, c’est-à-dire le paiement du prêt hypothécaire, les impôts fonciers et le coût du chauffage. Le total ne doit pas dépasser 33 % de vos revenus.

Par prudence, vérifiez aussi si vous êtes capable d’assumer une hausse subite des taux d’intérêt. Dans le cas d’une période d’amortissement de 20 ans, une simple hausse de 1 % fera grimper les paiements mensuels à 2 848 $, un bond de 8 %.

Avec une période d’amortissement de 25 ans, vos paiements augmenteront à 2 559 $ par mois. C’est encore inférieur aux 2 628 $ que vous devrez payer en réduisant la période d’amortissement de 5 ans.